一、辨伪识险：认清“伪私募”的真面目
私募基金姓“私”，只能面向合格投资者募集资金，不得通过媒体、讲座等方式向不特定对象公开宣传。然而，不少“伪私募”通过种种不当方式增信误导投资者，识别这些套路是避坑的步。“伪私募”往往有以下几个特点：以“登记备案”为名不当增信，宣称自己是监管部门批准的正规持牌金融机构；以“托管人托管”为噱头不当增信，让投资者误以为资金进入了“保险箱”；承诺保本保收益或者高收益、定期付息等。投资者必须清楚，私募基金登记备案不是行政审批，仅是对申请文件的形式审查，不构成对私募基金管理人投资能力的认可，也不作为对基金财产的保证。
二、合规投资：从合格投资者认定开始
私募基金投资确立了合格投资者制度，从资产规模、风险识别能力和承担能力等方面规定了标准。根据规定，合格投资者个人金融资产应不低于300万元或最近三年年均收入不低于50万元，单只私募基金投资额不低于100万元。投资者需从自身实际出发，判断是否符合合格投资者标准。私募基金具有高风险、高收益的特征，因此在认购前，应对本人的风险承受能力进行评估。如不能承受或风险承受能力较弱，应审慎购买，切勿盲目投资。切记“你看中的是别人的收益，别人惦记的却是你的本金”。
三、投资前的尽职调查：摸清底细是关键
在投资私募基金前，做好充分的尽职调查至关重要。目前登记的私募机构众多，投资者可通过多种渠道了解其基本情况。查询官方备案信息。投资者在认购前可在中国证券投资基金业协会官网上查询私募机构及其备案的私募基金的基本情况，在全国企业信用信息公示系统上查询工商登记信息。通过查询这些信息，可以对私募机构的合规运作情况做出初步判断。了解私募机构的执业能力。投资者应关注公司高管人员的教育背景及从业经历，而不仅仅依据办公场所的装修档次及工作人员的着装品质做出判断。对从业人员无执业能力的私募机构应持谨慎态度。仔细阅读基金合同。查看合同时，要注意合同约定的权利义务是否合理，合同是否完整，是否存在缺页漏页等异常情况。要仔细阅读条款，对于不懂的概念、模糊的表述及时要求管理人解释说明。尤其要关注期限与收益的匹配性，私募股权基金投资期限通常较长，“短期高利”往往不符合股权投资特征，可能存在较大风险。
四、决策理性：抵制高收益诱惑
许多机构以高收益为噱头吸引投资者，甚至打着私募基金的名义进行诈骗或非法集资。投资者要保持清醒的头脑，自觉抵制“一夜暴富”等不切实际的诱惑，牢固树立“投资有风险”的理念。在决策过程中，投资者应了解私募基金的投资策略、风险控制体系以及分成方式等。不要完全看收益率，因为收益率高不一定代表自己的投资回报率就会高，还得看分成比例。同时，要评估自身的投资风格与基金经理人的投资风格是否匹配，确保双方风险偏好一致。
五、投后管理：持续关注不可少
许多投资者在认购私募基金产品后，就放任不管，这是非常危险的做法。投资者在投后必须持续关注私募基金产品的投资和运作情况，要求私募基金管理人按照约定履行信息披露义务。若发现管理人失联、跑路，基金财产被侵占、挪用，基金存在重大风险等情况，要及时向基金业协会或当地证监局反映。在纠纷发生后，应及时通过仲裁、诉讼等法律途径维护自身合法权益。如果发现私募基金管理人涉嫌诈骗、非法集资等犯罪线索，要及时向公安、司法机关报案。